■ 刘欢
据赢周刊消息，近年来很多商会发展得风生水起，基于其积累起来的会员基数、信誉度以及对会员企业的了解程度，在银行看来，商会具备了比担保公司更强大的优势。银行普遍认为，借力商会向优质中小微企业放贷，可以弥补银行与中小微企业之间信息不对称的短板，降低放贷风险。因此，近年来，银行纷纷争相给各大商会授信，额度也屡创新高。在一些新兴商会的成立典礼活动上，银行授信签约仪式几乎成了“必备节目”。
不过，商会融资担保机制也有软肋，譬如组织结构松散，对会员企业的了解程度未必像外界想象的那么高；有成为少数企业的游戏而难以惠及多数小企业之忧；商会本身不具备代偿能力等。
银行看中商会信誉
为了降低信贷风险，银行把目光开始转向中小企业聚集的商会。近年来，商会势力蓬勃发展，各大商会衍生出的各种细分商会如雨后春笋般层出不穷。商会日渐积累起来的会员基数、信誉度以及对会员企业的了解程度，便成了银行缩短与中小微企业信息不对称短板、降低放贷风险的有效渠道。基于此，近年来，不少银行纷纷给商会授信，额度也屡创新高。商会方面对于银行的授信很是欢迎。以商会为平台，会员企业合伙投资项目，再加上银行资本的支持，无疑是如鱼得水。
广东河源市企业商会去年12月下旬才开始筹备，今年 1月15日经河源市民政局批准正式成立，4月该商会就获得了广发银行股份有限公司河源分行高达2亿元的授信支持。该商会执行秘书长杨尚臻告诉记者，商会通过银行授信获得的资金往往汇聚到商会的资金池里，而提取使用大额资金的标准就是要有好的大的项目，而这个项目的启动要经过授信银行的审批。
他表示，对于资金池里的资金，只要是会员企业，都有共享的资格。其中，大额的部分由项目来定；2万到50万元的无抵押、无担保贷款等小额的部分可通过生意卡走银行借贷流程。
杨尚臻告诉记者，商会担保与担保公司最大的差异就是不收取企业费用，减少了企业的融资成本。“担保公司要收取费用。我们则是会员交资料上来，商会开出证明，其他的（步骤）就按银行正规的流程来办理；银行根据企业情况和资料来决定借给你多少钱，银行按照银行的标准向企业收取费用。”
有专家称，商会相比中小微企业，具有较强的谈判能力，能在一定程度上享有与银行对等的话语权，因此，发挥商会的担保融资功能，对中小微企业融资具有很大的好处。
商会融资担保机制的“软肋”
当然，商会融资担保机制也存在着一些风险。
“一些企业凑起来一个资金池，没有问题，这是很普遍的形势，但是你用这些资金撬动了多少银行的资金进来，能撬动多少钱进来，能放大多少倍杠杆，这才是问题所在。”河源市鸿志中基投资担保有限公司总经理陈岸称，商会、行业协会互助型的融资很多，业界都已经司空见惯了，但杠杆几乎没有。
不过，有已尝到鲜的商会会员表示，通过商会开出的信用凭证，会员企业确实更容易获得银行贷款，杠杆也确实存在，不过，不同企业的杠杆也有不同。
记者采访获悉，商会和协会虽然经过多年的发展，已具备了一定的整合资源能力，但其发展过程中所暴露出的不足也十分明显。
有商会人士坦承，商会平台虽好，但目前最难的事情就是把商会的协调功能发挥出来。
陈岸分析称，商会的信贷风险可能出现在商会的治理结构上。“比如湖北商会、江西商会等等，这类商会涵盖的会员企业是各行各业都有，往往是几个大头的为首，几个老大哥在把持着，那么（信贷）资金会不会有挪用？往往在一些行业协会、一些商会里，大头的企业都是房地产开发商，至少占了一部分，（授信）会不会给他们形成一种套现的机会？或者将这些资金投入到他们真正想要的项目，而并不是他们表述的那些项目上？”
相比银行对商会了解会员企业的过高期盼，有业内人士指出，实际情况往往并不如此。该人士称，商会人力资源不足，往往分不出太多的精力去了解会员企业的经营运作，考察也只停留在表面而已。
另外，商会或者协会会员企业之间往往存在或乡亲或朋友的关系，而这层关系也为还款提供了一种约束力。虽然不是强制性的，但一般企业很少愿意去僭越。为了确保模式能运作成功，有的项目制企业甚至会购买保险（放心保）。
行业风险是更大的隐患
“在深圳和广州，有很多商会和行业协会已经做得比较发达，但行业协会往往会有行业风险。比如，假设养鸡业有个协会的话，啪的一下，禽流感一来，全部完蛋。假设养猪业有个协会，‘瘦肉精’一来，大家也都得遭殃。这是行业风险。而且这个风险何时来并不确定。”陈岸告诉记者。
陈岸所提及的行业风险并非空穴来风。去年，受到银行收贷影响的钢贸行业遭遇集体资金困局，十多年来建立起来的诚信联保系统受到严重冲击，不少企业面临资金链断裂的风险，很多企业出现银行贷款到期还不上的现象，更有企业跑路外逃。
“做产业链融资的见了很多，商会担保这种现象出现很好，但最好是要真正帮企业落地。因为签订的都是意向协议， 2个亿、8个亿、10个亿也好，最后要看企业能落地多少钱。据我所知，河源没有任何一家行业协会、商会能够拿到实实在在的银行提供给中小企业发放的专项贷款。没有任何一家企业通过银行与商会合作而拿到钱。”陈岸说。
“银行（贷款）面对独立的法人企业应该更容易推进一点，商会人多嘴杂，本身自己就一团糟，像钢铁贸易行业什么互保、联保连带，啪的一下全部死掉，什么创新（模式）都得死掉，这是一个系统性风险。行业风险来的时候，就一下子就干掉了。”
杨尚臻坦言，自己目前工作中的难点就是解决会员企业的资金链问题，河源市企业商会接下来会出一系列政策，“发展方式方法都会明确出来，我们刚成立不久，很多机制还在不断地完善。”
还在探索路上
商会融资的发展模式目前仍在探索中。一些发展比较成熟的商会正利用项目来盘活会员企业的资金，通过资本运作、组建投资公司等，具备起为会员企业“造血”的功能，形成了以商会为平台、以资本为纽带、以项目为支撑的良性循环。其会员企业也享受到了丰厚的回报。
广东鞋业厂商会秘书长吴航认为，通过商会给企业融资带来的优惠更多的是象征意义上的。“商会和银行的合作是一个很有发展的工作,但是现在大家都还没抓到点子上。有些协会授信多少个亿、几十个亿，其实真正有什么操作？这些老板都和行长点对点了，难道不会比第三方担保更优惠么？”
不过，有业内人士反映，其实在业界，更多的融资需求已经被同行拆借解决了，更有把商会当“娘家”的说法，即“有钱招商会做投资，没钱招商会做融资”。
对此，吴航也有同感。“鞋企多数不缺钱，经营企业有的要几十万、有的要几百万，企业都需要资金，但很多地方确实都是通过同行拆借就解决了 。”
也有企业表示，随着商会融资功能的加强，如果没有行业或者地域门槛，会促使更多的企业加入信誉度更高、实力更强的商会。这也将促使更多的商会积极打造品牌，落地商会对企业的责任。
商会人士则表示，随着会员融资需求的上升，将促使商会发挥好纽带作用，主动联系银行，为会员企业争取授信资金支持。
吴航称，产业金融也好，商会银行也好，让会员企业绝对享有平等贷款的机会是不可能的。“这也符合另一个游戏规则——业必归会。希望企业都受到优惠，但你都不加入我某地的一个商会或者协会，我如何判断得出来？（你）加入后才享有优先权。”
而对于加入多个协会或商会的企业，吴航认为，银行进行多次借贷或者按照能授信最多的协会标准放贷，这就是金融机构的事情了，“他们会有自己的判断”。
